1、全自動平衡機市場容量及未來發展趨勢

　　全自動平衡機的市場容量及未來發展與回轉零部件制造行業的發展息息相關，電機、汽車、泵和風機等行業領域是公司重要的目標市場。我國是全球重要的電機、汽車、泵和風機生產國，相關產品產量巨大，為本土全自動平衡機行業提供了相應的發展空間和市場容量。此外，高速動平衡技術及其產品不僅在我國具有廣闊的市場前景，對提升我國重大裝備性能、增強國防和軍事能力具有重要戰略意義，是公司重要的研發方向。

　　（1）電機行業的持續發展將推動全自動平衡機市場的快速增長

　　電機是現代社會動力之源，主要包括微特電機、中小電機、大型電機和發電機等，以微特電機最為普遍和常見。全球經濟信息化帶動工業化，促進了工業自動化、辦公自動化、家庭現代化、農業現代化及軍事武器裝備現代化的快速發展。微特電機小巧、輕便，使用面廣，作為產業系統中重要的執行機構或驅動基礎元件，伴隨著自動化、智能化程度的提升和人們生活水平的提高，廣泛應用在日常生活和生產活動，為生活和生產提供了便利及舒適度，需求量不斷增加；根據中國電子科技集團公司第二十一研究所《微特電機行業“十二五”發展展望》，西方發達國家每個家庭平均擁有50～100臺微特電機，我國大城市居民平均家庭擁有量大約在10～30臺，具有龐大的潛在市場。

　　根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，我國是全球微特電機生產大國，生產著超過全球60%的各類微特電機，是名副其實的微特電機生產制造大國（包括香港和臺灣地區）；日本和德國等國家知名品牌公司憑借著數十、上百年的微特電機生產制造經驗和關鍵工藝技術，仍然影響著世界微特電機的發展。微特電機的應用市場，一定程度上與社會發展水平相適應。根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，按照微特電機使用量應用市場進行排位：信息處理設備（含通訊器材），約占31%；汽車用微特電機，占26%；家用電器，占23%；視聽設備，占17%；工業機械和機器人、武器裝備、輕工機械、農業機械、醫療設備、保健設備等微特電機約占3%。

　　①信息處理設備

　　在信息產品和支撐信息時代的半導體制造設備、電機裝置中，包括信息輸入、存儲、處理、輸出、傳遞等環節，使用各種各樣的微特電機。這一領域微特電機的需求量會隨著信息化發展而高速增長，根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，當前需求量約占微特電機總需求量的31%。

　　②汽車

　　微特電機是汽車上的關鍵零部件之一，汽車發動機、底盤、車身三大部位及雨刮器、車窗升降、座椅調節、點火啟動、發電機等附件均需要使用電機，在電動汽車中，電機還是汽車的動力系統。根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，一般每輛經濟型汽車配備30臺以上小電機，高級轎車至少配備60臺以上小電機，豪華型轎車配備近百臺小電機，汽車用微特電機約占微特電機總需求量的26%。

　　根據世界汽車組織（OICA）公布的數據，2014年全球汽車產量為8,973.42萬輛，較上年增長2.8%。根據中國汽車工業協會發布的數據，我國汽車產銷量連續多年位居世界第一，2009年我國汽車產銷量分別為1,379.10萬輛和1,364.48萬輛，2014年我國汽車產銷量分別為2,372.29萬輛和2,349.19萬輛，2009-2014年年均復合增長率分別為11.46%和11.48%。

　　③家用電器

　　空調器、洗衣機、電冰箱、微波爐、電風扇、吸塵器、跑步機、吸油煙機、洗碗機、面包機、榨汁機、攪拌器、電動牙刷、電吹風等家用電器都需要使用微特電機，根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，家用電器用電機占電機總需求的23%左右。

　　根據中國家用電器協會發布的《2013年家用電器行業運行形勢回顧及2014年發展展望報告》，2013年1-10月我國主要家電產品中大家電平穩增長，其中冰箱、冰柜、空調器、洗衣機和微波爐產量分別較上年同期增長11.4%、8.1%、8.5%、7.6%和3.95%，家電主營業務收入9,216億元，同比增長15.5%；根據北京中怡康時代市場研究有限公司（以下簡稱“中怡康”）總經理在中國家用電器協會第五屆第五次理事會上的《變革推動廚衛產業持續發展》的報告，一些廚衛產品的增勢更強，熱水器和吸油煙機銷售額同比銷售額增長將近20%。根據中怡康的預測，“十八大”召開后，到2020年中國家電市場規模可達2.7萬億，累計規模可實現18萬億。

　　隨著我國家用電器產量的持續增長，配套微特電機的需求也將同步增長。

　　④視聽設備

　　錄音機、錄像機、攝像機、照相機、DVD、數碼照相機、數碼攝像機、數字式攝錄一體機和家庭影院等設備都需要使用微特電機。雖然近年來傳統視聽設備銷量有所下降，但根據《微特電機行業“十二五”發展展望》，所有視聽設備使用的電機約占微特電機總需求量的17%左右。

　　⑤電動工具及其他設備

　　電動工具廣泛應用于工業、農業、交通、建筑、林業、農牧業等各行各業，成為人們提高生產效率和加工質量，替代手工作業、減輕勞動強度的重要手段。根據中國電器工業協會電動工具分會制訂的《中國電動工具行業“十二五”（2011～2015）發展規劃》，我國是世界上電動工具企業最多的國家，2009年我國各種電動工具（包括手持式電動工具、可移動式電動工具和園林電動工具）銷量為20,415.73萬臺左右，其中外貿出口數量為17,263.70萬臺（其中手持式電動工具13,810.96萬臺，可移動式電動工具3,452.74萬臺），占年銷售量的84.56%，出口金額約50.48億美元；在“十一五”（2006-2010年）期間，雖然受國際金融危機影響，2008年和2009年連續兩年的外貿出口數量出現大幅下降，但整個“十一五”期間，我國電動工具行業的外貿出口數量達到87,906.31萬臺，較“十五”的出口總量增長了18.96%，外貿出口金額總額較“十五”期間大幅增長了96.17%。根據《中國電動工具行業“十二五”（2011～2015）發展規劃》預測，“十二五”期間，全行業國內市場營銷數量和營銷額年均增幅為10%，到2015年我國電動工具行業國內銷售數量將達到5,000萬臺；外貿出口數量和出口金額年均增長8%，到2015年，手持式電動工具出口數量爭取達到2.5億臺，出口金額將達到60億美元以上。加上部分可移動式電動工具和尚未包括在手持式電動工具中的部分園林電動工具以及各種電動工具零部件的出口金額，到2015年，我國電動工具行業實現的外貿出口總金額力爭達到75-80億美元。電機是電動工具的“心臟”，電動工具行業的發展必將促進相關電機的生產。

　　除電動工具外，醫療保健領域、工農業機械、機器人、武器裝備等領域也廣泛使用微特電機，前述行業的發展將提升電機的需求。

　　我國是全球重要的電機生產國。根據中國電器工業協會數據，2011年我國微特電機行業規模以上（年銷售額超過2,000萬元）企業有791家，共實現銷售額1,465.27億元，同比增長22.04%；2012年為873家，銷售額1,773.30億元，同比增長21.02%。未來幾年，規模以上企業銷售額仍將保持15%左右的增速，到2018年預計將超過4,430億元。與此同時，規模以上企業的電機產量將從2013年的207億只增長到2018年的416億只。

規模以上電機企業產值及產量預測

　　我國微特電機生產企業主要集中在珠江三角洲、長江三角洲和京津環渤海地區。前述地區不僅電機企業數量眾多，而且具有一批品牌價值較高與技術研發能力較強的企業，已經具備現代化大規模生產的特點，生產技術、工藝水平和自動化程度較高，手工平衡已無法滿足生產要求。同時，這三大地區也是我國重要的制造基地，招工難問題較為突出，最近幾年尤為明顯，企業采購全自動平衡機的意愿不斷增強，本土全自動平衡機的及時面世，滿足了企業的現實需求，市場獲得快速釋放。

　　此外，“低噪音、低振動、低干擾”是我國微特電機產品的技術發展趨勢之一，振動和噪聲產生的重要原因是轉子的動不平衡，微特電機產品這一技術發展趨勢必將有力推動全自動平衡機在電機行業的普遍采用。根據中國電器工業協會預測，2018 年我國微特電機行業規模以上企業的年產量將超過416 億只，需要41,000 臺全自動平衡機才能滿足自動平衡需求。據此，以單臺設備35 萬元售價計算，至2018 年行業規模以上企業全自動平衡機累計需求將超過140 億元。中國電器工業協會估計，目前我國在用的全自動平衡機約為2,000 臺。因此，不考慮在用設備的淘汰和更新，未來5 年我國新增全自動平衡機年均需求將超過25億元。

　　除微特電機外，電機還包括中小電機、大型電機和發電機等。根據中國電器工業協會中小型電機分會《中小型電機行業發展狀況及“十二五規劃”分析》，我國已經成為世界上最大的中小型電機生產、使用和出口國，產品約有300 多個系列、近1,500 個品種，隨著科學技術水平不斷提高，中小型電機產品的產量及品種也將逐步得到發展；電動機裝機容量為發電機裝機容量的2.5～3.5 倍，預計到2020 年，我國發電機裝機總量將達到15 億kW 即人均1kW，電動機的裝機容量將達到45 億kW 左右，目前我國電動機的裝機容量在12 億kW 左右，新增約33 億kW 市場增長空間。

　　我國微特電機、中小電機和發電機市場的持續高速增長，企業技術改進和升級換代的需求，為全自動平衡機在電機領域的應用和普及提供了巨大的市場空間和良好的發展機遇。

　　（2）我國汽車制造業的快速發展也將為全自動平衡機提供巨大的市場空間汽車，也可以說是各種回轉零部件的組合體。汽車制造業是全自動平衡機的另一重要市場領域，除電機外，汽車使用的其他回轉零部件可分為軸類件、輪轂及盤類和風扇類回轉零部件等，軸類包括發動機曲軸、渦輪增壓器、傳動軸、新能源汽車電機等零部件，輪轂及盤類主要包括啟動飛輪、離合器壓盤、離合器總成、輪胎、齒輪、剎車鼓和剎車盤等零部件，風扇類主要包含冷卻風扇和空調風扇等零部件。汽車回轉零部件構成具體如下圖所示：

　　根據世界汽車組織（OICA）公布的數據，2014年全球汽車產量為8,973.42萬輛，較上年增長2.8%。根據中國汽車工業協會發布的數據，我國汽車產銷量連續多年位居世界第一，2009年我國汽車產銷量分別為1,379.10萬輛和1,364.48萬輛，2014年我國汽車產銷量分別為2,372.29萬輛和2,349.19萬輛，

2009-2014年年均復合增長率分別為11.46%和11.48%。

2013年6月6日，中國國際貿易促進委員會汽車行業委員會會長王俠在首屆中國汽車市場發展高峰論壇上表示，再過十年中國汽車市場將迎來新的里程碑，新車產銷量將達到美歐之和，汽車保有量成為世界第一，中國將真正成為汽車大國。王俠認為，根據中國社科院等單位發布的2012—2030年汽車工業藍皮書，2012年中國正式進入汽車社會，每百戶家庭私人汽車擁有量超過20輛。從世界范圍看，中國家庭汽車擁有水平還遠遠低于發達國家水平。
汽車作為我國重要支柱產業，未來仍將保持高速成長。據上海交通大學機械與動力工程學院預測（《汽車與配件》2014年第6期），2017年我國汽車產量將突破3,000萬輛，2018年將接近3,500萬輛，發展迅速；汽車產量的持續增長直接推動了我國汽車零部件產量的增長，預計2014年至2018年我國汽車離合器壓盤及總成、飛輪、剎車盤及發動機曲軸產量如下：

單位：萬只（個）

　　目前國內汽車回轉零部件以手工平衡為主，隨著制造升級和勞動力成本的上升，不少企業開始采用全自動平衡機，提高生產效率和降低勞動力支出，全自動平衡機在該應用領域的市場前景廣闊。據《中國汽車零部件市場分析和平衡機需求》預測，到2018年上述零部件生產企業對全自動平衡機的累計需求量將超過5,000臺。以單臺設備50萬元售價計算，2018年汽車回轉零部件使用的全自動平衡機累計市場需求約為25億元，按8年的設備淘汰更換周期計算，年均市場銷售額超過3億元。考慮汽車配件出口需求、汽車售后維修需求以及上表未測算的其他回轉零部件的平衡需求，我國汽車回轉零部件全自動平衡機的年均市場銷售額將遠超過3億元。

　　此外，輪胎生產也需要全自動平衡機對輪胎平衡性進行測試和篩選，根據中國橡膠工業協會統計數據，2013年和2014年我國各類輪胎的產量分別為5.29億條和5.62億條。根據《2014年橡膠行業經濟運行情況及2015年預測》（中國橡膠工業協會會長，《中國橡膠》2014年第8期）報告，2015年我國輪胎產量將達5.87億條，照此計算，近三年復合增長率為5.34%。按照目前全自動輪胎篩選機單臺年均15萬條的處理效率，2015年我國全自動輪胎篩選機的需求約為3500臺，以國外單臺設備200萬元售價計算，2015年我國全自動輪胎篩選機累計市場需求為70億元，按8年的設備淘汰及更換周期計算，年均市場銷售額超過8.75億元。考慮到我國汽車行業的快速發展和汽車保有量的增加，我國輪胎消耗量未來仍將快速增長，全自動輪胎篩選機的市場需求將隨之增長。

　　（3）泵和風機制造領域全自動平衡需求

　　泵是通用機械產品，廣泛應用于農業、水利、建筑、石油、電力、船舶制造、礦業、冶金和環保等行業，主要泵類產品有各類離心泵、混流泵、軸流泵、旋渦泵、回轉式容積泵、往復式容積泵和水環真空泵等。在前述泵類產品中，按臺數計算，離心泵約占70%，回轉式容積泵和往復式容積泵約占18%。隨著各行業尤其是流程工業的快速發展，中國泵業也經歷了高速的發展。同時，水處理行業、石化行業、石油天然氣行業、電力行業繼續保持較高的景氣。我國大約擁有450個系列5,000多個規格的各類泵產品。據中國通用機械工業協會泵業分會統計，我國泵業企業數量超過6,000家，全球泵業約有1萬家制造廠商。

　　風機也屬于通用機械產品，包括通風機、鼓風機和壓縮機等，廣泛應用于冶金、石化、電力、紡織、船舶、煤矸石綜合利用、新型干法熟料技改等領域和地鐵、隧道等各種大型公共場所的通風換氣。風機產品分為兩大類，一類是量大廣的中、小型風機，這類產品在風機產量中占比較高；另一類是為重大裝備成套的離心式或軸流式壓縮機、鼓風機和大型通風機。根據《中國通用機械工業年鑒》（2012～2014）數據，2010～2013年，我國風機產量從2010年的721.70萬臺上升到2013年的969.88萬臺，產量快速上升，年均復合增長率為10.35%。

　　泵和風機需要平衡的回轉零部件有電機、聯軸器和葉輪，目前我國泵和風機產業僅有少數企業采用全自動平衡機進行相關回轉零部件的平衡，大部分企業仍采用手工平衡，效率較低，產品一致性也較差，穩定性不足。這為全自動平衡機在泵業回轉零部件生產和制造領域的應用提供了潛在市場空間。

　　（4）高速動平衡的市場需求

　　高速動平衡技術主要用于汽輪機、燃氣輪機、透平機械和航空發動機等大型高速旋轉設備的平衡。該等設備轉速高、質量大，對平衡具有很高的要求。資料表明，導致高速回轉機械振動過大的激振力，95%是由其中的回轉零部件平衡不良引起的不平衡力。因此進行轉子低速動平衡、高速動平衡和超高速動平衡實驗，保證轉子平衡精度成為大型高速旋轉設備制造企業確保機組質量的重要環節，可以有效降低機組振動、噪聲，提高工作轉速，保證機組安全運行，延長使用壽命和改善工作條件。汽輪機、燃氣輪機和航空發動機普遍用作發電和動力裝置，是煤電、燃氣發電、核電、船舶、軍艦、潛艇、民航和戰機等行業領域的核心部件。目前相關制造企業進行高速動平衡的實驗裝置均以進口設備為主，對進口設備存在較大依賴度。發展本土高速動平衡技術及其產品不僅在我國具有廣闊的市場前景，而且對提升國產大型裝備性能、增強國防和軍事能力均具有重要的戰略意義。

　　我國是能源生產和消耗大國，根據《國務院關于印發能源發展“十二五”規劃的知》（國發[2013]2號），“十一五”期間，我國電力裝機規模較2005年增長將近一倍，達到9.7億千瓦，居世界第二。其中火電7.1億千瓦、核電1,082萬千瓦、風電3,100萬千瓦，“十一五”期間增長分別為12.7%、9.6%和89.8%；“十二五”期末，我國電力裝機容量將達14.9億千瓦、年均增長9%，其中煤電將達9.6億千瓦、年均增長7.8%，核電4,000萬千瓦、年均增長29.9%，天然氣發電5,600萬千瓦、年均增長16.2%，風電1億千瓦、年均增長26.4%。

　　根據中國民用航空局《中國民用航空發展“十二五”規劃》，“十二五”期末，我國民用機場數量將超過230個，運輸機隊規模將達2,750架、年均增長率11%，通用機隊規模超過2,000架；航空發動機是高端裝備制造業發展重點和方向，《高端裝備制造業“十二五”發展規劃》明確指出，建立和完善航空發動機創新發展的工業體系，突破大型客機發動機關鍵核心技術，增強創新能力。加快新型航空發動機研制，開展大客商用發動機驗證機研制，2015年完成中法合作中等功率渦軸發動機的研制，建立發動機總裝生產線和實現批量交付。開展現有發動機改進改型。鼓勵和支持有條件的企業面向市場需要，采取多種方式發展輕小型發動機，發展發動機專項技術和相關配套件。

　　我國電力裝機容量的增長和航空事業的發展，為汽輪機、燃氣輪機和航空發動機的發展提供了廣闊的市場空間，為高速動平衡技術及相關設備帶來良好的發展機遇。